Warren Buffett empfiehlt dem durchschnittlichen Anleger schon seit Jahrzehnten Indexfonds. Der Grund dafür ist einfach: 80 bis 90 % der aktiven Fondsmanager schlagen den Markt langfristig nicht, und diejenigen, denen dies gelingt, können diese Performance selten aufrechterhalten. Ein Indexfonds bildet den Markt zu möglichst geringen Kosten ab.
Was ist ein Indexfonds?
Ein Indexfonds (auch passiver Fonds oder Indexfonds genannt) bildet die Zusammensetzung und Rendite eines Aktienindexes – MSCI World, S&P 500, Euro Stoxx 50 usw. – nach, ohne zu versuchen, diesen zu übertreffen. Da kein Analystenteam benötigt wird, das aktive Entscheidungen trifft, sind die Gebühren deutlich niedriger: 0,05–0,30 % pro Jahr gegenüber 1–2 % bei aktiven Fonds.
Unterschied zwischen Indexfonds und ETF
Beide bilden Indizes nach, funktionieren jedoch unterschiedlich:
| Indexfonds | Index-ETF | |
|---|---|---|
| Kauf/Verkauf | Einmal täglich (Nettoinventarwert) | In Echtzeit an der Börse |
| Steuerfreier Transfer | Ja (zwischen Fonds) | Nein (steuerpflichtig beim Verkauf) |
| Mindestanlagebetrag | Ab 1 € (bei einigen) | Preis pro Anteil |
| Eignung | Langfristig, regelmäßiges Sparen | Flexibilität, Trading |
Für die meisten langfristigen Anleger in Spanien sind traditionelle Indexfonds effizienter als ETFs, da sie einen steuerfreien Wechsel zwischen Fonds ermöglichen.
Die besten in Spanien verfügbaren Indexfonds 2026
MSCI World (globale Industrieländer)
| Fonds | TER | Bezugsquelle | Mindestanlage |
|---|---|---|---|
| Amundi IS MSCI World AE-C | 0,38 % | MyInvestor, Openbank | 1 € |
| Fidelity MSCI World Index Fund | 0,12 % | MyInvestor | 1 € |
| iShares Developed World Index Fund | 0,12 % | MyInvestor | 1 € |
| Vanguard Global Stock Index Fund | 0,18 % | MyInvestor | 1 € |
S&P 500 (große US-Unternehmen)
| Fonds | TER | Bezugsquelle | Mindestanlage |
|---|---|---|---|
| Amundi IS S&P; 500 AE-C | 0,30 % | MyInvestor, Openbank | 1 € |
| Fidelity S&P; 500 Index Fund | 0,06 % | MyInvestor | 1 € |
| iShares US Equity Index Fund | 0,06 % | MyInvestor | 1 € |
| Vanguard U.S. 500 Stock Index Fund | 0,10 % | MyInvestor | 1 € |
MSCI All Country World Index (ACWI) – weltweit einschließlich Schwellenländer
| Fonds | KGV | Bezugsquellen | Mindestanlage |
|---|---|---|---|
| Amundi IS MSCI ACWI AE-C | 0,38 % | MyInvestor | 1 € |
| iShares MSCI ACWI UCITS ETF | 0,20 % | Trade Republic, Scalable | ETF-Kurs |
| Vanguard FTSE All-World UCITS ETF (VWCE) | 0,22 % | Trade Republic, Scalable | ETF-Kurs |
Europa (Euro Stoxx / MSCI Europe)
| Fonds | TER | Bezugsquellen |
|---|---|---|
| Amundi IS MSCI Europe AE-C | 0,30 % | MyInvestor, Openbank |
| iShares Core MSCI Europe UCITS ETF | 0,12 % | Scalable, Trade Republic |
MSCI World oder S&P 500?
Das ist die häufigste Frage. Direkter Vergleich:
| MSCI World | S&P; 500 | |
|---|---|---|
| Abdeckung | 23 Industrieländer (~1.500 Unternehmen) | Die 500 größten US-Unternehmen |
| Engagement in den USA | ~70 % | 100 % |
| Historische Rendite über 10 Jahre | ~10 % jährlich | ~12 % jährlich |
| Geografische Diversifizierung | Hoch | Keine |
| Währungsrisiko (€ gegenüber $) | Gemischt | Gesamt |
Der S&P 500 hat den MSCI World im letzten Jahrzehnt dank der Dominanz des US-Technologiesektors (Apple, Microsoft, Nvidia, Amazon, Alphabet) übertroffen. Der MSCI World bietet jedoch eine größere geografische Diversifizierung. Für die meisten langfristigen Anleger ist jeder der beiden Indizes eine hervorragende Wahl.
So investieren Sie Schritt für Schritt in Indexfonds in Spanien
- Eröffnen Sie ein Konto bei MyInvestor – der Plattform mit der größten Auswahl an kostengünstigen Indexfonds für spanische Anleger, ohne Mindestanlagebetrag und mit direktem Zugang zu Fonds von Vanguard, Fidelity und iShares.
- Wählen Sie Ihren Index – MSCI World oder S&P 500 für den Anfang. Entscheiden Sie, ob Sie nur in entwickelte Märkte oder auch in Schwellenmärkte investieren möchten.
- Richten Sie eine regelmäßige Einzahlung ein – die DCA-Strategie (Dollar Cost Averaging) mit automatischen monatlichen Einzahlungen verringert das Risiko, zu Höchstständen zu kaufen.
- Lassen Sie das Geld in Ruhe – die Kraft des Zinseszinses braucht Zeit. Empfohlene Mindestlaufzeiten: 5 Jahre für den S&P; 500, 7 Jahre für den diversifizierten MSCI World.
Historische Referenzrendite
| Index | 10 Jahre | 20 Jahre | 30 Jahre |
|---|---|---|---|
| S&P 500 (USD) | ~12 % jährlich | ~10 % jährlich | ~10 % jährlich |
| MSCI World (USD) | ~10 % jährlich | ~8 % jährlich | ~9 % jährlich |
| MSCI ACWI (USD) | ~9 % jährlich | ~7 % jährlich | k. A. |
| Euro Stoxx 50 (EUR) | ~7 % jährlich | ~4 % jährlich | ~8 % jährlich |
Die Wertentwicklung in der Vergangenheit ist keine Garantie für zukünftige Erträge. Die Angaben beinhalten die Wiederanlage von Dividenden.
Häufig gestellte Fragen
Kann ich mein gesamtes Geld in einem Indexfonds verlieren?
Nein. Ein am MSCI World orientierter Indexfonds investiert in mehr als 1.500 Unternehmen aus 23 Ländern. Damit er seinen gesamten Wert verlieren würde, müssten all diese Unternehmen gleichzeitig insolvent werden – was einem totalen Zusammenbruch des globalen Kapitalismus gleichkäme. Historisch gesehen hat der MSCI World nach einer Krise nie länger als 15 Jahre gebraucht, um wieder seine Höchststände zu erreichen.
Wie viel Geld brauche ich mindestens, um anzufangen?
Bei MyInvestor kannst du bereits ab 1 € in Indexfonds investieren. Das Wichtigste ist nicht der Startbetrag, sondern die Beständigkeit: regelmäßige Einzahlungen über Jahre hinweg.
Muss ich auf Indexfonds Steuern zahlen?
Nur wenn du mit Gewinn verkaufst. Und in Spanien kannst du steuerfrei zwischen Fonds umschichten – du kannst vom MSCI World zum S&P 500 oder zu einem Geldmarktfonds wechseln, ohne dass dabei Steuern anfallen. Du zahlst erst Steuern, wenn du das Geld endgültig abhebst.
Ist MyInvestor sicher?
MyInvestor ist eine Bank (reguliert durch die Banco de España und die CNMV). Die Fonds gehören dir und werden bei separaten Verwahrstellen hinterlegt. Das Guthaben auf dem Konto ist durch den Einlagensicherungsfonds (FGD) bis zu 100.000 € geschützt.